房抵贷七大流程藏风险 捷越联合专注“房核心”金融服务

　　盈灿咨询此前的P2P平台房抵贷压力测试显示，超20万元借款标占比超八成

　　房贷业务此前一直都是银行在“操持”，直到P2P平台进场争夺这个市场。据盈灿咨询统计显示，2016年1月份-8月份，共有773家P2P网贷平台涉及房贷业务，成交量为1256.50亿元，约占网贷行业总成交量的10%(1月份-8月份网贷行业总成交量为1.2万亿元)。房贷产品的综合收益率为10.96%，平均借款期限为5.24个月。

　　而在房贷业务类型中，房抵贷的规模较大。前述数据显示，“2016年1月份-8月份，涉及房地产抵押贷款的平台约有200家。许多投资人也偏好这类资产，据网贷之家和盈灿咨询此前做的问卷调查报告显示，有20.75%的投资人偏好房产抵押业务。但平台“主打”、投资人偏爱并不意味着这类业务没有风险。有业内人士在接受《证券日报》记者采访时表示，房抵贷风险主要来源于：材料真实性、客户资质、借款用途、还款来源、抵押物真实性、抵押物价值、抵押物变现能力。

　　特别值得一提的是，随着《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》(以下简称《暂行办法》)，借款限额对动辄百万元以上的房抵贷业务产生巨大影响。

　　对此，捷越联合创始人王晓婷对本报记者表示，“受到目前的P2P监管政策影响，可以说房抵贷已经不适合现在的P2P发展。我们认为此后的房抵贷已不再单单是传统的房产抵押业务，而是以房为核心，围绕房创新提供的包括针对租赁业务、装修业务等多元化的金融服务。”

　　房抵贷风险来源于七方面

　　平台多个步骤控制风险

　　一直以来，房抵贷业务都是银行的一项传统业务。所谓“房抵贷”，是指借款人以自己或关系人的房产作抵押，向银行申请一次性或循环使用的消费或经营用途的人民币贷款。

　　近年来，许多P2P平台也开始拓展这类业务。在房抵押的具体业务流程上，有平台负责人向《证券日报》记者介绍道，包括：业务受理、资料初审、资料终审、抵押、出款、汇款、解押这七个流程。

　　许多P2P投资人都偏爱抵押类业务，原因在于抵押物的可变现性可以很大程度上降低风险。但这并不代表房抵贷不存在风险，前述业内人士就表示这项业务的风险主要来源于材料真实性、客户资质、借款用途、还款来源、抵押物真实性、抵押物价值、抵押物变现能力等七个方面。

　　“所以我们对于借款人有多方面的要求，包括借款人为房产的产权人，‘红本’在手，产权清晰完整等，同时借款人还需有稳定的职业、收入，信用记录良好，申请的借款金额不高于房产评估值得70%等要求”，该平台负责人表示。

　　“我们的房贷业务模式是推荐客户至第三方，客户以自有房产抵押向第三方申请借款，我们提供风险审核、手续办理、档案管理、贷后管理等服务”，王晓婷对本报记者表示。对于如何规避风险，她以捷越联合的风控步骤为例：第一，多层审查;第二，线上线下结合;第三，人与房产独立审查;第四，多重风控措施;第五，全流程的客户管理。

　　房抵贷借款标的超限额

　　业务转型迫在眉睫

　 事实上，经过几年的发展，P2P房抵贷已是相对成熟的业务模式。然而《暂行办法》的下达对以房抵贷为主营业务的平台影响巨大。规定指出，同一自然人在同一网络借贷信息中介平台的借款余额上限不超过人民币20万元，在不同网络网贷信息中介机构借款总额不超过人民币100万元;同一法人或者其他组织在同一网络借贷信息中介机构平台的借款余额上限不超过人民币100万元，在不同网络借贷信息中介机构平台的借款余额上限不超过人民币500万元。而房抵贷动辄百万元以上的借款，令许多开此类业务的平台不得不面对标的超额的问题。

　 盈灿咨询此前就P2P平台房贷产品中金额较大的房抵贷做了一个压力测试。标的压力测试结果显示：18867项样本标中，金额超过20万元的有15075项，占比为79.90%;金额超过100万元的有7020项，占比为37.21%。考虑到拆标，实际的超额借款标占比可能更高。

　　由此得出，行业八成以上涉足房抵和赎楼业务的平台有超额发标现象;100万元限额对房抵业务借款标影响并没那么明显，但20万元的限额对房抵业务标影响较大;房抵业务中以企业借款为主，但个人标限额低、不合规率高，面临的整改难度更大。

　　对此，王晓婷对《证券日报》记者表示，需要肯定的是房抵贷的资产是优质资产，特别是一二线城市的房抵贷资产。但由于资产性质，房抵贷资产一般标的较大，受到目前的P2P监管政策影响，可以说房抵贷已经不适合现在的P2P发展。“我们认为此后的房抵贷已不再单单是传统的房产抵押业务，而是以房为核心，围绕房创新提供的包括针对租赁业务、装修业务等多元化的金融服务。”